2014年11月16日，國務(wù)院關(guān)于創(chuàng)新重點(diǎn)領(lǐng)域投融資機(jī)制鼓勵(lì)社會(huì)投資的指導(dǎo)意見(國發(fā)〔2014〕60 號(hào))，提出建立健全政府和社會(huì)資本合作（PPP）機(jī)制,在公共服務(wù)、資源環(huán)境、生態(tài)保護(hù)、基礎(chǔ)設(shè)施等領(lǐng)域，積極推廣PPP模式；同時(shí)規(guī)范合作關(guān)系保障各方利益,政府有關(guān)部門要制定管理辦法，盡快發(fā)布標(biāo)準(zhǔn)合同范本，對(duì)PPP項(xiàng)目的業(yè)主選擇、價(jià)格管理、回報(bào)方式、服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)、信息披露、違約處罰、政府接管以及評(píng)估論證等進(jìn)行詳細(xì)規(guī)定，規(guī)范合作關(guān)系。平衡好社會(huì)公眾與投資者利益關(guān)系，既要保障社會(huì)公眾利益不受損害，又要保障經(jīng)營者合法權(quán)益。

5月19日，國務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)財(cái)政部、發(fā)展改革委、人民銀行關(guān)于在公共服務(wù)領(lǐng)域推廣政府和社會(huì)資本合作模式指導(dǎo)意見的通知（國辦發(fā)〔2019〕42號(hào)），提到健全財(cái)政管理制度，開展財(cái)政承受能力論證，統(tǒng)籌評(píng)估和控制項(xiàng)目的財(cái)政支出責(zé)任，促進(jìn)中長期財(cái)政可持續(xù)發(fā)展。建立完善公共服務(wù)成本財(cái)政管理和會(huì)計(jì)制度，創(chuàng)新資源組合開發(fā)模式，針對(duì)政府付費(fèi)、使用者付費(fèi)、可行性缺口補(bǔ)助等不同支付機(jī)制，將項(xiàng)目涉及的運(yùn)營補(bǔ)貼、經(jīng)營收費(fèi)權(quán)和其他支付對(duì)價(jià)等，按照國家統(tǒng)一的會(huì)計(jì)制度進(jìn)行核算，納入年度預(yù)算、中期財(cái)政規(guī)劃，在政府財(cái)務(wù)報(bào)告中進(jìn)行反映和管理，并向本級(jí)人大或其常委會(huì)報(bào)告。存量公共服務(wù)項(xiàng)目轉(zhuǎn)型為政府和社會(huì)資本合作項(xiàng)目過程中，應(yīng)依法進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估，合理確定價(jià)值，防止公共資產(chǎn)流失和賤賣。項(xiàng)目實(shí)施過程中政府依法獲得的國有資本收益、約定的超額收益分成等公共收入應(yīng)上繳國庫，以此規(guī)范選擇合作伙伴的程序和方法，維護(hù)國家利益、社會(huì)公共利益和社會(huì)資本的合法權(quán)益。

隨著近幾年政府和社會(huì)資本合作（PPP）的進(jìn)一步發(fā)展，PPP項(xiàng)目在全國各地如雨后春筍般迅速成長。然而由于PPP項(xiàng)目生命周期長投資額巨大，加上本身在操作層面上環(huán)節(jié)比較多，涉及專業(yè)領(lǐng)域比較廣泛，在實(shí)踐中，有關(guān)財(cái)務(wù)相關(guān)的核心問題逐漸凸顯出來，如因政府補(bǔ)貼不足社會(huì)資本投資收益過低而導(dǎo)致項(xiàng)目提前終止，或因使用者付費(fèi)項(xiàng)目實(shí)際收益遠(yuǎn)高于預(yù)期收益出現(xiàn)社會(huì)資本暴利情形而導(dǎo)致政府與社會(huì)資本再談判的僵局等等。

因此為了更精確的測(cè)算政府補(bǔ)貼金額和PPP項(xiàng)目投資回報(bào)率，以實(shí)現(xiàn)政府與社會(huì)資本更好地合作，確保項(xiàng)目能按照預(yù)期順利進(jìn)行。針對(duì)PPP項(xiàng)目財(cái)務(wù)測(cè)算專門講解《首屆PPP財(cái)務(wù)測(cè)算師實(shí)際操作班》。

一、時(shí)間、地點(diǎn)

2017年12月15日-12月17日上海市  （15日全天報(bào)到）

二、特點(diǎn)和意義

（一）特點(diǎn)

學(xué)員自帶筆記本電腦參與，現(xiàn)場(chǎng)多名助教1對(duì)1輔導(dǎo)，多個(gè)PPP項(xiàng)目案例供學(xué)員模擬演練。

（二）意義

了解PPP項(xiàng)目財(cái)務(wù)測(cè)算基本概念，掌握財(cái)務(wù)模式搭建，看專家現(xiàn)場(chǎng)演練PPP項(xiàng)目案例測(cè)算，親身實(shí)踐案例項(xiàng)目測(cè)算，從而更加精確測(cè)算出政府補(bǔ)貼金額，和項(xiàng)目投資回報(bào)率等核心財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)。唯有掌握了PPP項(xiàng)目錢和收益，才能更好的防范投資風(fēng)險(xiǎn)。

三、內(nèi)容

（一）財(cái)務(wù)測(cè)算的基本概念

1、財(cái)務(wù)測(cè)算數(shù)據(jù)來源

（1）如何收集

（2）如何整理

（3）如何分類

2、不同文件財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)對(duì)測(cè)算結(jié)果的影響

3、兩種算錢的方法

（1）靜態(tài)計(jì)算法

（2）動(dòng)態(tài)計(jì)算法

（3）靜態(tài)計(jì)算法的適用與優(yōu)缺點(diǎn)

（4）動(dòng)態(tài)計(jì)算法的適用與優(yōu)缺點(diǎn)

（5）PPP項(xiàng)目的計(jì)算

4、資金的時(shí)間價(jià)值

（1）意義

（2）現(xiàn)值（PV）

（3）終止（FV）

（4）復(fù)利

（5）折現(xiàn)

（6）年金

5、內(nèi)部收益率的概念

（1）意義

（2）內(nèi)部收益率的問題

（3）修正的內(nèi)部收益率

（4）財(cái)政部補(bǔ)貼公式問題

6、內(nèi)部收益率的種類

（1）全項(xiàng)目內(nèi)部收益率

（2）注冊(cè)資本內(nèi)部收益率

（3）投資人各方內(nèi)部收益率

7、如何正確使用內(nèi)部收益率

（二）基礎(chǔ)數(shù)據(jù)表

1、建設(shè)投資如何調(diào)整

2、建設(shè)期利息如何計(jì)算

3、預(yù)備費(fèi)如何處理

4、流動(dòng)資金如何計(jì)算

5、其他核心費(fèi)用處理注意問題

(1)前期費(fèi)用

(2)監(jiān)理費(fèi)

(3)項(xiàng)目公司管理費(fèi)

（三）現(xiàn)金流量表

1、什么是現(xiàn)金的流入

2、什么是現(xiàn)金的流出

3、調(diào)整所得稅

4、凈現(xiàn)金流（NPV）

5、折現(xiàn)率如何取值

6、不同類型內(nèi)部收益率的測(cè)算

（1）全項(xiàng)目內(nèi)部收益率現(xiàn)金流

（2）項(xiàng)目資本金內(nèi)部收益率現(xiàn)金流

（3）投資各方內(nèi)部收益率現(xiàn)金流

7、現(xiàn)金流量表應(yīng)注意問題

（四）營業(yè)收入與稅費(fèi)估算表

1、營業(yè)收入

2、運(yùn)營成本

3、銷項(xiàng)、進(jìn)項(xiàng)稅

4、增值稅計(jì)算

4、附加稅相關(guān)問題

（五）還本付息計(jì)劃表

1、貸款金額如何計(jì)算

2、不同還款方式的計(jì)算

（1）建設(shè)期還款

（2）建設(shè)期不還

（3）等額本息還款

（4）等額本金還款

3、還本付息表應(yīng)注意問題

（六）總成本費(fèi)用估算表

1、經(jīng)營成本計(jì)算

2、經(jīng)營成本的分類

3、資產(chǎn)的折舊攤銷

4、總成本費(fèi)用估算表應(yīng)注意問題

（七）損益表和利潤分配表

1、利潤總額計(jì)算

2、凈利潤計(jì)算

3、所得稅應(yīng)注意問題

4、利潤分配方式對(duì)計(jì)算影響

（八）財(cái)務(wù)現(xiàn)金流表

1、收付實(shí)踐制和權(quán)責(zé)發(fā)生制區(qū)別

2、財(cái)務(wù)現(xiàn)金流表目的

3、財(cái)務(wù)現(xiàn)金流表應(yīng)注意問題

（九）資產(chǎn)負(fù)債表

1、PPP項(xiàng)目資產(chǎn)包括哪些

2、PPP項(xiàng)目負(fù)債如何計(jì)算

3、所有者權(quán)益計(jì)算

4、資產(chǎn)負(fù)債表應(yīng)注意問題

（十）PPP項(xiàng)目案例分析（現(xiàn)場(chǎng)測(cè)算練習(xí)）

1、污水處理項(xiàng)目——案例1

（1）污水項(xiàng)目核心考慮因素

（2）基本水量

（3）水價(jià)如何設(shè)置

（4）污水處理項(xiàng)目測(cè)算應(yīng)注意問題

2、職教園區(qū)項(xiàng)目——案例2

（1）工程下浮對(duì)測(cè)算影響

（2）不同費(fèi)用成本增值稅計(jì)算

（3）投資人收益率計(jì)算應(yīng)注意問題

（4）基金對(duì)財(cái)務(wù)測(cè)算影響

四、對(duì)象

  各地方政府部門；投融資平臺(tái)公司領(lǐng)導(dǎo)及業(yè)務(wù)骨干；房地產(chǎn)、土地開發(fā)、工程建設(shè)企業(yè)投融資負(fù)責(zé)人、法務(wù)主管；銀行、信托公司、證券公司、基金子公司、私募股權(quán)投資公司、保險(xiǎn)資管公司、金融資產(chǎn)管理公司、產(chǎn)業(yè)投資基金、實(shí)體企業(yè)（集團(tuán)）負(fù)責(zé)人及業(yè)務(wù)骨干；建筑設(shè)計(jì)單位，工程咨詢?cè)O(shè)計(jì)單位,各律師事務(wù)所有關(guān)人員。

五、主講專家

主講專家：余文恭

（一）現(xiàn)職：上海遠(yuǎn)基企業(yè)管理咨詢有限公司首席咨詢師

（二）現(xiàn)任：財(cái)政部PPP專家?guī)鞂＜?、國家發(fā)展改革委PPP專家?guī)鞂＜摇⒑笔PP專家?guī)鞂＜?、山西省PPP專家?guī)鞂＜摇⑺拇ㄊPP專家?guī)鞂＜?、中國政法大學(xué)PPP中心法務(wù)委員會(huì)專家、一帶一路中國仲裁院仲裁員

（三）曾任：發(fā)改委典型案例評(píng)審專家、河南省第三批PPP示范項(xiàng)目審議專家、安徽省住房和城鄉(xiāng)建設(shè)廳PPP操作指南審議專家、江蘇省法院建設(shè)工程審判研究班講師

（四）著作：《PPP模式與結(jié)構(gòu)化融資》(新書)、《政府與社會(huì)資本合作項(xiàng)目政策與法律文件匯編》

六、相關(guān)費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)

 3800元/人（含、資料、場(chǎng)地、專家）統(tǒng)一開具發(fā)票，不含食宿，食宿自理。